米国と中国は半導体開発をめぐって競争を繰り広げており、両国ともインフラ構築を競っている…

米国と中国は、国家安全保障上の懸念、経済競争力、そして先進的な半導体の支配が今後数十年の世界的リーダーシップを決定づけるという確信に突き動かされ、半導体技術をめぐって前例のない競争を繰り広げている。半導体は、スマートフォンやデータセンターから戦闘機や電力網に至るまで、あらゆるものの基盤であり、ワシントンと北京両国が将来の軍事力と経済力にとって不可欠と見なすAI技術の原動力でもある。

両国がサプライチェーンの脆弱性を認識したため、この数ヶ月で両国の対立は激化している。半導体設計企業やハイエンド機器メーカーの大半が拠点を置く米国は、東アジアに集中する世界の製造業への依存に警戒を強めている。特に中国が自国の半導体産業の構築に数千億ドルを投じ、世界の半導体生産の60%以上、最先端半導体（7nm未満）の90%以上が台湾を通過する中、台湾への侵攻を常に脅かしていることが背景にある。

一方、中国は、度重なる制裁によって最先端の半導体や製造装置へのアクセスが遮断された後、外国（多くの場合、米国または米国同盟国）の技術への依存を戦略的弱点と認識するようになりました。この競争の激化は、歴史的な補助金、新たな輸出規制、技術禁輸措置、そして国内生産への急速な移行につながっています。私たちは、この動向が業界にどのような影響を与える可能性があるかをより深く理解するため、複数の業界アナリストにインタビューを行いました。

両勢力が直接対決

両国は、どちらが先に独自の半導体開発を進められるかを競い合う軍拡競争を繰り広げており、これが大国間の世界的な分断を生み出している。どちらの側もまだ決定的な勝利を収めたとは言えないが、この競争は既に貿易、地政学、そして世界のテクノロジー情勢を変革しつつある。

「中国が自給自足型のサプライチェーンの構築に資金を注ぎ込むにつれ、半導体業界では間違いなく二極化が進んでいる」とタフツ大学教授で『チップ戦争：世界で最も重要な技術をめぐる戦い』の著者であるクリス・ミラー氏は語る。

チャタムハウスアジア太平洋プログラムで中国と世界を担当する上級研究員、ウィリアム・マシューズ氏もこの見解に同意している。「中国が追い上げてくるにつれて、長期的な傾向としては二極化が進むだろうと思います。北京は、あらゆる面で独立した技術力を持つことを明確に望んでいます。私たちがまさにその瀬戸際にいるかどうかは分かりませんが、確かにその方向に向かっているように思います。」

しかし、両国ともまだ決裂は来ていないと考えている。少なくとも今のところは、両国は依然として互いに依存し合っている。「中国は依然として、特にハイエンド生産において、半導体製造装置と材料の輸入に依存している」とミラー氏は説明する。中国はリソグラフィー装置、特に米国主導の輸出規制によって制限されているASML製のEUV装置を輸入に依存している。

中国はまた、最先端チップに不可欠な海外のEDAソフトウェアや超高純度材料にも依存しています。これらのツールや技術は非常に複雑で、知的財産権で保護されており、習得には何十年もかかります。これらの分野では、国内の代替手段が未だ開発途上にあります。その結果、中国は最先端のプロセスノード（5nm以下）で、大規模かつ効率的にチップを製造することができていません。「輸出規制は、TSMC、サムスン、インテルなどの先進的なチップ製造技術や、ASMLなどの先進的なチップ製造ツールへの中国のアクセスを制御する上で効果的だったと思います」と、フューチュラム・グループの半導体、サプライチェーン、新興技術担当リサーチディレクターのレイ・ワン氏は述べています。

これは、米国大統領の最上級顧問の一部が全面的に支持しているアプローチだ。「EUVリソグラフィー装置の中国への販売を制限することは、我々が実施する最も重要な輸出管理策だ」と、政権のAI・暗号技術担当責任者であるデビッド・サックス氏は5月にソーシャルメディアに投稿した。

そして、こうした苦境を乗り越え、現実は中国が依然として半導体輸入国であることだ。「生産能力の増強に苦戦しているため、中国は依然としてハイエンド半導体を大量に輸入している」とミラー氏は言う。

中国は関税と輸出規制を乗り越えられるのか？

2024年時点で、中国の月間半導体生産能力は約885万枚に達し、その大部分は成熟ノード（28nm以上）のファブで生産されています。この数字は、主に政府の資金援助と開発中の18の新規ファブによって、2025年末までに月間1,010万枚に増加すると予測されています。しかし、状況は変わりつつあります。市場調査・技術コンサルティング会社であるYole Groupは、中国が2030年までに世界のファウンドリ生産能力の30%を占め、世界最大の半導体生産拠点になると予測しています。中国は2024年だけで、世界のウェハ製造装置の40%を調達しており、生産能力増強の必要性を認識しています。

しかし、それが実際に起こり、中国が生産を増強できれば、私たち全員にとって大きな変化がもたらされるだろう。「それは世界的な影響を及ぼすでしょう。そして、中国が米国からの圧力を受けながらも革新に成功し、追い上げを見せる一方で、自国の技術を海外、特に南半球で市場開拓するという、またしても中国が成功を収めた例となるでしょう」とマシューズ氏は語る。「中国独自の技術力の向上がエコシステムの分断を深め、米国が中国へのさらなる制限を試みるという、今や非常にお馴染みのパターンが見られるようになるでしょう。」

この分野を研究している専門家たちは、この懸念を表明している。「米中間の緊張が高まり、技術競争が激化する中で、半導体サプライチェーンの分断は避けられないように思われます」と王氏は言う。「チップ設計、製造、装置、その他重要な分野にまたがる分断です。米中間の緊張が続く、あるいはさらに悪化すれば、世界の半導体サプライチェーンは最終的に、そして完全に二つの並行するエコシステムに分裂する可能性があります。そして、それはまさに私たちの目の前で起こっているのです。」

その兆候はすでに現れている。米国は、先進的なチップの設計・製造に使用されるツールへの中国からのアクセスを遮断している。5月に米国商務省が出した命令により、中国顧客への電子設計自動化（EDA）ソフトウェアと重要な化学物質の出荷に関する既存のライセンスが取り消され、ケイデンス（中国への設計ツール輸出で1億4000万ドルの罰金を科された）やシノプシスなどのベンダーは、ケースバイケースの許可申請を余儀なくされた。

中国は当初、半導体製造前のアーキテクチャとロジックの設計に不可欠なEDAソフトウェアの世界最大手2社であるシノプシスとアンシスの合併を承認しなかったものの、その後撤回した。これらのツールは、複雑なチップ設計のシミュレーション、検証、レイアウトを可能にするため、高度な半導体研究開発と製造に不可欠なものとなっている。

自家製チップス

中国は、サプライチェーンから締め出される脅威に対し、自国製の製造部門を最大限支援することで対応している。彼らは、中国の金融と規制の力を総動員して、この計画を支援している。第3期の政府支援による戦略資金であるビッグファンドIIIは、3,440億円（480億ドル）を、リソグラフィーと設計ソフトウェアという国内の最も脆弱な部分に投入することを目指している。ファンドの任務に詳しい関係者によると、このファンドは、ブレークスルーを加速させるため、保有期間の延長と積極的な統合を計画している。

それに加え、中国指導部は国家権力をAI分野に活用しようとしています。次期第15次五カ年計画（2026～2030年）では、AI開発が中核に据えられる予定です。中国国営メディアが報じた初期の草案では、半導体製造装置の自立化が国家の最優先事項のほぼ最上位に位置付けられており、経済のあらゆる分野に人工知能（AI）を組み込む「AIプラス」の推進もそれに並んでいます。

将来の方向性を示唆する兆候はあるものの、正確な詳細を見極めるのは困難だ。「中国の産業政策がどのように進化しているのかを正確に解釈するのは困難です。なぜなら、産業政策支出の多くは省レベルや地方レベル、そして様々な官民ファンドで行われているからです」とミラー氏は言う。「とはいえ、ビッグファンドの新たな形態は、EDA（電子データ処理）と半導体製造装置に重点を置いているように見えます。しかし、これらの分野への参入は非常に困難であり、中国がこれらの分野で最先端の能力を生み出すには何年もかかるでしょう。」

中国の半導体製造に対する野望は確かに大きいが、これまでのところその努力は完全には成功しておらず、大げさな主張にもかかわらず、多数のプロジェクトや工場が完全に崩壊している。

世界的な影響

米中間の継続的な確執が世界と欧州にとって何を意味するのかは、専門家にとって特に悩ましい問題だ。「これは欧州にとってのリスクであり、EVからロボット工学に至るまで、他の技術にも見られるパターンを踏襲している」とマシューズ氏は指摘する。問題は、「欧州は中国の能力と米国への脅威に気づくのが一貫して遅れている」ことだと彼は説明する。

これに対し、欧州は競争力を維持するためにニッチな市場を開拓しようと努めるべきだ。「しかし、それは大規模な集中投資と、中国のような戦略を意味します」とマシューズ氏は言う。「問題は、欧州がそれを長期的に追求する政治的意思を持っているかどうかです」。マシューズ氏は、欧州が自国の自立性と回復力を強化するために、たとえ米国や中国に遅れをとったとしても、半導体生産を追求する強い根拠があると主張する。これは、Google DocsやMicrosoft Officeの独自バージョン開発といった技術スタックを含む他の分野でも同様に行われてきたことだ。「しかし、繰り返しになりますが、それには産業政策に関する真の意識改革と、グローバル・サウス諸国を顧客として取り込む計画が伴う必要があります」とマシューズ氏は説明する。「課題は、この2つの点で中国に追いつくことです」。

それでも、EUが近年、米国の意のままにならず、自らのサプライチェーンと規制をしっかりと管理してきた歴史を考えると、その可能性は高いと言えるだろう。「欧州はおそらく、半導体産業の能力強化のために第2次EUチップ法を検討するだろう。それは、EU独自のチップ製造能力の一部に加え、材料や装置のニッチな分野にも焦点を当てることになるだろう」とミラー氏は言う。

同時に、欧州は専門知識と製造ツールをめぐって世界市場で競争を強いられることになる。そして米国は、中国に対抗するため、欧州の競争力を最大限に高めようとしている。

5年前、ワシントンは25%の投資税額控除で半導体メーカーを米国に呼び込めると賭けた。それはある程度までは成功した。しかし、6月に上院で草案が提出され、補助金は30%に引き上げられた。さらに、ドナルド・トランプ大統領が7月に署名した「ワン・ビッグ・ビューティフル・ビル」は、2026年までに着工するファブへの補助金を35%に引き上げ、AI専用設備への優遇措置も盛り込んだ。業界もこれに呼応した。ビッグ・ビューティフル・ビルが可決される前の3月、業界大手の台湾セミコンダクター・マニュファクチャリング・カンパニー（TSMC）は、アリゾナ州の国内半導体製造能力への投資額を650億ドルから1650億ドルに引き上げ、米国史上最大の外国直接投資を確定させた。

「AIは私たちの日常生活を変革しており、半導体技術は新たな機能とアプリケーションの基盤となります」と、TSMCの会長兼CEOであるCC・ウェイ氏は声明で述べています。「アリゾナ州における最初のファブの成功、そして必要な政府の支援と強力な顧客パートナーシップにより、米国における半導体製造への投資をさらに1,000億ドル拡大し、計画投資総額を1,650億ドルに引き上げる予定です。」

「アリゾナのTSMCは、初期の困難にもかかわらず、かなり成功を収めていることは明らかです。アリゾナ初のファブであるP1は実際に稼働しています」とワン氏は語る。P1工場は、主にAppleやNvidiaといった高性能コンピューティング分野の顧客向けに、4nmおよび5nmプロセス技術を用いて月産最大3万枚のウェハを生産する予定だ。「P2とP3は、より容易な学習曲線となり、建設から稼働までのプロセスがよりスムーズになることを期待しています。」

6月に米国に重点を置いた技術投資に600億ドルを投じ、6万人の雇用を創出すると発表しているテキサス・インスツルメンツや、ニューヨークにメモリチップ生産に重点を置いた米国最大の半導体製造施設を建設するために最大1000億ドルを投じ、最初の建設を2020年代後半に開始する予定のマイクロンからのその他の投資については、「まだ言うには時期尚早」だとワン氏は考えている。

両国は、互いに依存している資源へのアクセスを確保しつつ、互いに優位に立とうと、微妙な駆け引きを繰り広げている。7月中旬、米国はNVIDIAのH20チップの輸出規制を緩和した。これは、中国が他のチップ製造に不可欠なレアアースの輸出を再開するのと引き換えに行われたようだ。どちらかが必要な製造工程をすべて国内で完結するまで、厄介な取引が続いている。

その時点以降は、すべてが無効になります。

クリス・ストーケル＝ウォーカーは、トムズ・ハードウェアの寄稿者であり、テクノロジー分野とそのオンライン・オフラインにおける私たちの日常生活への影響に焦点を当てています。2024年に出版された『How AI Ate the World』のほか、『TikTok Boom, YouTubers, and The History of the Internet in Byte-Sized Chunks』の著者でもあります。